Utc employee stock options

7 Perguntas Frequentes Sobre Opções de Ações para Empregados Jim Wulforst é presidente da ETRADE Financial Corporate Services. Que fornece soluções de administração de planos de ações para empresas privadas e públicas, incluindo 22 do SampP 500. Talvez você tenha ouvido falar sobre os milionários do Google. 1.000 dos empregados adiantados da companhia (including a masseuse da companhia) que ganharam sua riqueza com opções conservadas em estoque da companhia. Uma história fantástica, mas infelizmente, nem todas as opções de ações têm um final feliz. Animais de estimação e Webvan, por exemplo, entraram em falência depois de ofertas públicas iniciais de alto perfil, deixando bolsas de ações sem valor. Opções de ações podem ser um bom benefício, mas o valor por trás da oferta pode variar significativamente. Simplesmente não existem garantias. Assim, se você está considerando uma oferta de trabalho que inclui uma bolsa de ações, ou você mantenha ações como parte de sua atual compensação, é crucial para entender o básico. Que tipos de planos de ações estão lá fora, e como eles funcionam Como faço para saber quando exercer, segurar ou vender Quais são as implicações fiscais Como devo pensar sobre a remuneração de ações ou ações em relação à minha remuneração total e quaisquer outras poupanças e investimentos Eu poderia ter 1. Quais são os tipos mais comuns de oferta de ações de funcionários? Duas das ofertas de ações de funcionários mais comuns são opções de ações e ações restritas. As opções de ações para funcionários são as mais comuns entre as empresas iniciantes. As opções dão-lhe a oportunidade de comprar ações de ações de sua empresa a um preço especificado, normalmente referido como o preço de exercício. Seu direito de comprar ou exercer opções de ações está sujeito a um cronograma de aquisição, que define quando você pode exercer as opções. Vamos dar um exemplo. Digamos que você tenha concedido 300 opções com um preço de exercício de 10 cada que se atribuem igualmente durante um período de três anos. No final do primeiro ano, você teria o direito de exercer 100 ações de 10 por ação. Se, nesse momento, o preço da ação da empresa subiu para 15 por ação, você tem a oportunidade de comprar o estoque por 5 abaixo do preço de mercado, que, se você exercer e vender concorrentemente, representa um lucro antes de 500 impostos. No final do segundo ano, mais 100 ações serão adquiridas. Agora, em nosso exemplo, vamos dizer que o preço das ações da empresa caiu para 8 por ação. Neste cenário, você não iria exercer suas opções, como youd estar pagando 10 por algo que você poderia comprar para 8 no mercado aberto. Você pode ouvir este referido como opções que estão fora do dinheiro ou debaixo d'água. A boa notícia é que a perda está no papel, como você não investiu dinheiro real. Você mantém o direito de exercer as ações e pode manter um olho no preço das ações da empresa. Mais tarde, você pode optar por tomar medidas se o preço de mercado vai mais alto do que o preço de exercício ou quando ele está de volta no dinheiro. No final do terceiro ano, as 100 ações finais serão adquiridas, e você terá o direito de exercer essas ações. Sua decisão de fazê-lo dependerá de uma série de fatores, incluindo, mas não limitado a, o preço de mercado de ações. Depois de ter exercido opções adquiridas, você pode vender as ações imediatamente ou segurá-las como parte de sua carteira de ações. Bolsas de ações restritas (que podem incluir Prêmios ou Units) proporcionam aos funcionários o direito de receber ações com pouco ou nenhum custo. Tal como acontece com as opções de ações, bolsas de ações restritas estão sujeitas a um calendário de aquisição, tipicamente vinculado à passagem do tempo ou realização de um objetivo específico. Isso significa que você terá que esperar um certo período de tempo e / ou atingir determinados objetivos antes de ganhar o direito de receber as ações. Lembre-se de que a concessão de bolsas de ações restritas é um evento tributável. Isto significa que os impostos terão de ser pagos com base no valor das acções no momento da sua aquisição. Seu empregador decide quais opções de pagamento de imposto estão disponíveis para você, que podem incluir o pagamento de dinheiro, a venda de algumas das ações adquiridas, ou ter seu empregador reter algumas das ações. 2. Qual é a diferença entre as opções de compra de incentivos e não qualificadas Esta é uma área bastante complexa relacionada com o código tributário atual. Portanto, você deve consultar seu conselheiro fiscal para entender melhor sua situação pessoal. A diferença reside principalmente em como os dois são tributados. As opções de ações de incentivo são elegíveis para tratamento fiscal especial pelo IRS, o que significa que os impostos geralmente não precisam ser pagos quando essas opções são exercidas. E ganhos ou perdas resultantes podem qualificar-se como ganhos ou perdas de capital a longo prazo se forem mantidos mais de um ano. Opções não qualificadas, por outro lado, pode resultar em lucro tributável ordinário quando exercido. O imposto baseia-se na diferença entre o preço de exercício eo justo valor de mercado no momento do exercício. As vendas subseqüentes podem resultar em ganho ou perda de capital a curto ou longo prazo, dependendo da duração do investimento. 3. Quais são os impostos O tratamento fiscal para cada transação dependerá do tipo de opção de ações que você possui e de outras variáveis ​​relacionadas à sua situação individual. Antes de exercer suas opções e / ou vender ações, você vai querer considerar cuidadosamente as consequências da transação. Para aconselhamento específico, você deve consultar um consultor fiscal ou contador. 4. Como eu sei se para segurar ou vender depois que eu exercício Quando se trata de opções de ações do empregado e ações, a decisão de manter ou vender se resume ao básico de investimento a longo prazo. Pergunte a si mesmo: quanto risco estou disposto a assumir? A minha carteira está bem diversificada com base nas minhas necessidades e metas atuais. Como esse investimento se encaixa na minha estratégia financeira geral? A sua decisão de exercer, manter ou vender algumas ou todas as suas ações deve Considere estas perguntas. Muitas pessoas escolhem o que é referido como uma venda no mesmo dia ou exercício cashless em que você exercer suas opções adquiridas e simultaneamente vender as ações. Isso fornece acesso imediato aos seus rendimentos reais (lucro, menos comissões associadas, taxas e impostos). Muitas empresas disponibilizam ferramentas que ajudam a planejar antecipadamente um modelo de participantes e estimam os rendimentos de uma determinada transação. Em todos os casos, você deve consultar um consultor fiscal ou planejador financeiro para aconselhamento sobre a sua situação financeira pessoal. 5. Eu acredito no futuro da minha empresa. Quanto de seu estoque devo eu possuir É grande ter a confiança em seu empregador, mas você deve considerar sua carteira total e estratégia total da diversificação ao pensar sobre todo o investimento including um no estoque da companhia. Em geral, é melhor não ter um portfólio que é excessivamente dependente de qualquer investimento. 6. Eu trabalho para uma startup privada. Se esta empresa nunca vai público ou é comprado por outra empresa antes de entrar em público, o que acontece com o estoque Não há única resposta para isso. A resposta é muitas vezes definida nos termos do plano de ações da empresa e / ou os termos de transação. Se uma empresa continua a ser privada, pode haver oportunidades limitadas para vender ações vested ou irrestrito, mas vai variar de acordo com o plano ea empresa. Por exemplo, uma empresa privada pode permitir que os funcionários vendam seus direitos de opção adquiridos em mercados secundários ou outros. No caso de uma aquisição, alguns compradores irão acelerar o cronograma de aquisição e pagar a todos os detentores de opções a diferença entre o preço de exercício eo preço de aquisição, enquanto outros compradores podem converter o estoque não adquirido em um plano de ações na empresa adquirente. Novamente, isso variará de acordo com o plano ea transação. 7. Eu ainda tenho um monte de perguntas. Como posso saber mais Seu gerente ou alguém no departamento de RH de sua empresa provavelmente pode fornecer mais detalhes sobre o plano da sua empresa e os benefícios que você qualifica para o plano. Você também deve consultar o seu planejador financeiro ou conselheiro fiscal para garantir que você entenda como ações de subsídio, vesting eventos, exercício e venda afetam a sua situação fiscal pessoal. Tecnologia das Nações Unidas CORPORATION EMPREGADO PROGRAMA SCHOLAR United Technologies Corporation (147UTC148), através de seu Employee Scholar Program 147Programa148), incentiva empregados elegíveis a desenvolver habilidades adicionais e realizar estudos em faculdades e universidades acreditadas. No âmbito do Programa, a UTC paga as despesas de matrícula cobertas e as despesas de manuais escolares para os funcionários participantes e fornece determinados prémios de Acções Comuns da UTC, opções e unidades de stock após a conclusão dos cursos de associado146, bachelor146s, master146s, doutorado e equivalente. Os funcionários ativos da UTC e suas empresas afiliadas participantes nos Estados Unidos e em outros países são elegíveis para participar. Benefícios estendidos são fornecidos a determinados empregados cujas posições são eliminadas devido a reestruturação ou demissão. Em reconhecimento das realizações de empregados qualificados que são concedidos graus de instituições de ensino credenciadas enquanto participam no programa, ações da UTC ações ordinárias, opções de ações ou unidades de ações são atribuídos. Os funcionários com sede nos Estados Unidos que satisfaçam os requisitos do Programa receberão um número de ações da UTC Common Stock avaliado em 5.000 para aqueles que concluem um grau de associados e 10.000 para aqueles que concluem um bachelor146s, master146s ou grau de doutorado. Alternativamente, os participantes podem optar por receber opções de ações ordinárias de 250 UTC para aqueles que concluem um grau associado146s, ou 500 UTC opções de ações comuns para aqueles que concluem um bachelor146s, master146s ou grau de doutorado. Os funcionários com sede fora dos Estados Unidos que satisfaçam os requisitos do Programa receberão um número de ações da UTC Common Stock avaliado em 9 do salário médio UTC nesse país para participantes que completem o equivalente a um grau de associado e 18 do salário médio nesse país para Participantes que completem o equivalente a bacharelado, mestrado ou doutorado. O número de ações concedidas em cada caso é determinado usando o preço de fechamento das ações ordinárias da UTC na Bolsa de Valores de Nova York (147NYSE148) no primeiro dia de negociação do mês seguinte à apresentação de um pedido de prêmio qualificado. Um máximo de 400.000 ações ordinárias da UTC (incluindo equivalentes de ações) podem ser concedidas anualmente no âmbito do Programa, sujeito a uma limitação agregada de 4.000.000 de ações (incluindo equivalentes de ações) durante o período de 1º de janeiro de 2003 a 31 de dezembro de 2017. UTC Reserva o direito de suspender, rescindir ou modificar os termos do Programa a qualquer momento. Este resumo do Programa é qualificado na sua totalidade por referência a UTC146s políticas detalhadas e procedimentos de implementação do Programa, conforme emenda de tempos em tempos. O único propósito do Programa é facilitar e incentivar o desenvolvimento e a realização educacional e não se destina nem deve ser interpretado para constituir um plano de benefícios de empregado ou um acordo compensatório. Este documento faz parte de um prospecto que abrange títulos que foram registrados sob O Securities Act de 1933. Este prospecto aplica-se à oferta e venda de até 4.000.000 ações da United Technologies Corporation ações ordinárias por ano sob o United Technologies Corporation Empregado plano de opções de ações (o 147Plan148), emitido pelo exercício de opções de ações outorgadas sob o plano. A data deste prospecto é 17 de dezembro de 2003. A posse de ações da Companhia pelos funcionários é uma maneira eficaz de alinhar os interesses dos funcionários com os interesses dos acionistas da Companhia. É por isso que a UTC estabeleceu o Programa de Opções de Ações de Reconhecimento para funcionários-chave abaixo do nível executivo. O Programa de Opções de Ações de Reconhecimento faz parte do Plano de Opções de Ações para Funcionários da UTC. No âmbito do Programa de Opção de Compra de Ações Reconhecidas, os funcionários em circulação cujas decisões influenciam o desempenho da empresa e cuja execução qualificada dessas decisões contribui para agregar valor aos acionistas podem agora se beneficiar pessoalmente do valor que eles ajudam a criar. No âmbito do Programa de Opção de Compra de Ações de Reconhecimento, determinados funcionários-chave selecionados pela UTC recebem prêmios de opções de ações que aumentam em valor 151 se, e na medida em que, o preço das ações da UTC146s aumentar. Opções de ações representam valor de longo prazo para o empregado com base no compromisso de longo prazo para UTC e melhoria de longo prazo no desempenho das empresas UTC146s e preço das ações. Este programa é outra maneira UTC identifica e reconhece as contribuições de seus funcionários. A decisão de seu supervisor de conceder opções de ações é um voto de confiança em suas habilidades, alto desempenho continuado e seu compromisso. Agora você pode ajudar a converter seu prêmio de opção de ações em uma parte valiosa de sua carteira financeira pessoal. No âmbito do programa de opções de ações de reconhecimento, a UTC concede prêmios de opções de ações. Cada opção dá-lhe o direito de comprar uma ação da UTC a um preço especificado 151 o preço de exercício. Depois de ter comprado o estoque, você possui e você é livre para segurá-lo ou vendê-lo. Você tem o direito de exercer suas opções de compra de ações 3 anos após a data de outorga. Isso significa que você deve permanecer empregado na UTC por pelo menos 3 anos antes de poder exercer as suas opções. Se o seu emprego for encerrado antes do final do período de 3 anos, que não seja por aposentadoria, morte ou invalidez, suas opções serão canceladas. A vida útil da opção é de 10 anos. Enquanto você estiver ativamente empregado, você deve exercer suas opções dentro de 10 anos a partir da data de adjudicação. Isso significa que você tem até 7 anos a partir da data de aquisição das opções146 para exercer suas opções. Você deve exercer suas opções antes de sua data de validade. Consulte as páginas 6-7 para obter informações importantes sobre o tratamento de opções no término do emprego. Você receberá um certificado de Declaração de Prêmio. Isto irá mostrar o número de opções que lhe foram atribuídas eo preço de exercício destas opções. Você deve manter essa declaração para referência futura. O preço de exercício de cada opção é fixado para a vida útil da opção. O preço de exercício é igual ao preço de fechamento reportado na fita composta da Bolsa de Valores de Nova York (147NYSE148) para as ações ordinárias da UTC na data de concessão das opções concedidas a você, conforme mostrado em seu certificado de Declaração de Prêmio. Você mantém o direito de exercer suas opções e comprar as ações ao preço de exercício durante a vida de seu prêmio. O valor de seu prêmio de opção de ações depende de quando você optar por exercer suas opções. O valor de suas opções de ações dependerá do valor das ações ordinárias da UTC na data em que você exercer suas opções. O valor que você recebe 151 ou o ganho que você percebe ao exercer suas opções 151 será igual à diferença entre o preço de exercício e a venda ou preço de mercado148 das ações ordinárias da UTC quando você exercer suas opções. Quando você exerce seu prêmio de opção de ações, você pode receber ações de ações da UTC. Você pode receber uma ação ordinária da UTC por cada opção, pagando o preço de exercício. Você também pode receber um número de ações (ou o equivalente em dinheiro) igual ao valor do seu ganho. A escolha depende de você. Você será tributado sobre o ganho que você percebe quando você exerce suas opções. No momento do exercício, os contribuintes norte-americanos devem pagar impostos sobre qualquer ganho que realizam. O ganho por opção é a diferença entre o preço de exercício eo preço de mercado da ação da UTC na data do exercício. Consulte o Apêndice 2 para obter informações adicionais. Destinatários fora dos EUA devem verificar com seus consultores fiscais locais para determinar o tratamento fiscal em seu país. Que valor tem uma opção de compra de ações tem para mim Opções de ações têm valor quando o preço de mercado da UTC ações ordinárias aumenta acima do preço de exercício. As opções são uma forma de potencialmente obter ganhos financeiros significativos com base nos aumentos de longo prazo no preço das ações da UTC. Se o preço de mercado das ações da UTC aumentar com o tempo 151 mesmo com períodos intermediários de declínio 151 seu ganho também aumentará. Por exemplo, se o preço de exercício de suas opções for 95, você sempre pagará 95 por ação quando você exercer sua opção. Ao longo dos próximos 10 anos, como você monitorar o preço das ações, você nota que flutua entre 80 e 125. Você não quer exercer suas opções no ano 3 (preço da ação de 85) depois de coletar neles, porque você pode comprar Mercado aberto por um preço mais baixo. No entanto, no ano 5 (preço de ações de 110), você poderia considerar exercer suas opções porque o preço das ações é, então, maior do que o preço de exercício de suas opções. Por ano 8 (preço de ações de 115), você deve começar a pensar sobre o exercício de suas opções antes que expirem. As opções não podem mais ser exercidas no final do ano 10. Lembre-se, estes números são apenas para ilustração e não se destinam a projeção do preço das ações da UTC146s. Você deve decidir quando exercer suas opções com base em sua visão das perspectivas de ações da UTC e suas circunstâncias financeiras pessoais. É 115 o preço mais alto o estoque vai chegar O potencial de apreciação do preço futuro torna assistir UTC146s estoque preço movimento emocionante. Lembre-se, no entanto, que o desempenho passado das ações da UTC não é garantia do desempenho futuro da ação da UTC. Receberei dividendos nas minhas opções de ações Não, você não receberá dividendos nas suas opções. Se, depois de exercer suas opções, você retém as ações da UTC, então terá o direito de receber dividendos e votar suas ações da mesma forma que outros acionistas ordinários da UTC. Por exemplo, se você tiver 100 ações ordinárias da UTC e o dividendo trimestral for 0,35 por ação, você receberá um cheque para 35,00 cada trimestre ou 140 por ano. Nos dividendos norte-americanos são rendimentos tributáveis. Como exercito minhas opções de ações Veja na contracapa deste folheto informações mais específicas sobre o exercício de opções de ações. A UTC estabeleceu um relacionamento com um número limitado de corretores de ações para facilitar o exercício de opções de ações. Após o exercício você pode adquirir uma ação para cada opção exercida ou você pode receber ações ou dinheiro igual ao ganho que você percebe de seu exercício. Você também pode usar algumas das ações adquiridas para pagar o preço de exercício, em vez de pagar o preço de exercício diretamente, em dinheiro. Isso às vezes é chamado de exercício sem dinheiro148. Os corretores 147cashless exercer148 selecionados pela UTC oferecer-lhe uma escolha de como exercer suas opções, e nenhuma escolha exige que você pague em dinheiro. Suas escolhas são: 147Exercício e retenção148 ou 147Exercício e venda148. Em ambos os casos, você está usando parte do ganho nas ações que você compra no preço de exercício da opção de compra de ações para cobrir o custo de compra das ações ao preço de exercício, taxas de corretagem e impostos. O corretor, em seguida, retorna para você o dinheiro restante ou ações. Se você mantiver suas ações e vendê-las mais tarde, também poderá lucrar com qualquer ganho adicional no preço das ações da UTC no momento em que você vender as ações. Seu ganho (ou perda) tributável será a diferença entre o preço de mercado da ação da UTC na data em que você exerceu suas opções e o preço que receberá quando vender mais tarde essas ações. Dependendo de quando você vender suas ações, você pode ter direito a ganho de capital ou tratamento de perda. Por exemplo, se você escolher 147exercise e hold148 em relação a 100 opções com um preço de exercício de 95,00, quando a ação da UTC estiver sendo negociada em 115,00, poderá receber 100 ações da Companhia a um custo de 9,500, mesmo que as ações valham 11,500 , Para um ganho de 2.000. Alternativamente, você pode receber seu ganho de exercício de 2.000 em ações. Neste caso você receberia 20 partes e as outras 80 partes seriam usadas para cobrir o custo do exercício. Finalmente, você pode optar por receber seu ganho de 2.000 em dinheiro. Em ambos os casos, no entanto, o corretor irá reter a quantidade necessária de impostos do ganho, reduzindo o número de ações ou a quantidade de dinheiro que você recebe. A UTC não pode aconselhá-lo sobre quando deve exercer suas opções ou se deve deter ou vender suas ações. Você pode querer procurar o conselho de consultores fiscais fora ou planejadores financeiros. Quando recebo um prêmio de opção de ações, quais são as conseqüências fiscais Nos EUA não há imposto no momento em que você recebe as opções. Você não será tributado até que você realmente exercer suas opções e, em seguida, você é tributado 151 com base nas taxas de imposto aplicáveis ​​nesse momento 151 sobre a diferença ou 147spread148 entre o preço de exercício eo preço de mercado da ação UTC na data do exercício. Nos impostos dos Estados Unidos incluem impostos federais e impostos sobre o emprego (FICA e FUTA) e, quando aplicável, impostos de renda estaduais e / ou locais. Se você segurar suas ações após o exercício, você estará sujeito a imposto quando você vender mais tarde as ações. Você será tributado 151 nas alíquotas de imposto de renda ordinária ou de ganhos de capital, conforme aplicável 151 sobre o spread entre o preço das ações quando você exerceu suas opções eo preço quando você vende. Uma discussão detalhada das conseqüências fiscais norte-americanas quando você exerce uma opção é estabelecida no Apêndice 2. Regras fiscais para opções de ações e exercícios variam de país para país e devem ser revistos com consultores fiscais locais. Não-U. S. Os participantes devem pagar os impostos apropriados conforme exigido pelo país onde estão sujeitos a impostos. Posso exercer uma parte das minhas opções de ações adquiridas Sim. No entanto, você precisa pensar em cobrir os impostos devidos e taxas de corretor. As transações típicas envolvem 100 opções ou mais. Eu tenho que exercitar meus prêmios de opção na ordem em que os recebo Se você receber prêmios de opção de ações em mais de um ano sob este programa, você pode exercê-los em qualquer ordem que você escolher. Como as opções que recebo afetam outros benefícios que a empresa oferece Quaisquer ganhos realizados de suas opções de ações não são considerados parte da compensação para determinar os benefícios sob qualquer plano de pensão da UTC ou qualquer outro plano de benefícios oferecido pela empresa. Os funcionários fora dos EUA devem consultar seu departamento de Recursos Humanos. O que acontece se eu deixar a empresa Existem diferentes disposições com base nas circunstâncias associadas à sua saída: Você é elegível para a aposentadoria: Se você tem pelo menos 55 anos com 10 ou mais anos de serviço em sua data de rescisão. A seguinte regra se aplica às suas opções de ações de reconhecimento após a sua aposentadoria: Você pode exercer suas opções adquiridas (ou seja, aquelas mantidas por pelo menos três anos enquanto continuamente empregado) por três anos após a data da aposentadoria ou até a expiração da opção, Anteriormente. As Opções não vencidas que foram mantidas durante pelo menos um ano antes da data de sua aposentadoria serão adquiridas conforme planejado e, em seguida, você terá o restante do período de três anos após a data da aposentadoria para exercer essas Opções. Para opções concedidas após 22 de fevereiro de 1999: A seguinte regra se aplica se você é elegível para aposentadoria como descrito anteriormente e a Corporação concorda com a aposentadoria. Tal consentimento será a critério exclusivo da Corporação com base na sua capacidade de efetivamente fazer a transição de suas responsabilidades a partir da data da aposentadoria e outros fatores que julgar apropriado: Você pode exercer suas Opções garantidas por cinco anos após a data da aposentadoria ou Até a expiração da Opção, o que ocorrer primeiro. Opções não vencidas que tenham sido mantidas durante pelo menos um ano antes da data de aposentadoria tornar-se-ão exercíveis na data de aquisição original programada e você terá o restante do período de cinco anos após a data da aposentadoria para exercer essas Opções (mas em nenhum caso além A data de vencimento da Opção). Para opções concedidas após 11 de junho de 2003: A seguinte regra se aplica se você é elegível para aposentadoria como descrito anteriormente e a Corporação concorda com a aposentadoria. Esse consentimento será a critério exclusivo da Corporação com base na sua capacidade de efetivamente fazer a transição de suas responsabilidades a partir da data de aposentadoria e outros fatores que julgar apropriado: Você pode exercer suas Opções adquiridas até a expiração da Opção. As Opções Não Realizadas que tenham sido mantidas pelo menos um ano antes da data de aposentadoria se tornarão exercíveis na data de aquisição original programada e então você terá o prazo total restante da Opção para exercer essas Opções. Regra de 65: Se você terminar o emprego em ou após a idade de 50 anos, mas antes de 55 anos, ea soma de sua idade e anos de serviço somam 65 ou mais (isto é, a regra de 65148) A seguinte regra se aplica: Você pode exercer suas Opções garantidas por três anos após a data de término do seu emprego ou até a expiração da Opção, o que ocorrer primeiro. As Opções não vencidas que tenham sido mantidas durante pelo menos um ano antes da data de cessação de emprego serão adquiridas como previsto e, em seguida, você terá o restante do período de três anos após a data de rescisão para exercer essas Opções. O serviço usado para determinar a elegibilidade para a aposentadoria ou a regra de 65148 será baseado no serviço contínuo reconhecido em seu plano de aposentadoria da UTC. Em todos os casos, as opções mantidas por menos de um ano a partir da sua data de aposentadoria serão canceladas sem valor. Rescisão. Você pode exercer as opções que você já está investido em até 90 dias (ou até a expiração da opção, se mais cedo) a partir da data de seu emprego com a UTC é rescindido, seja voluntária ou involuntária, incluindo demissão. Todas as opções não adquiridas são canceladas a partir da data de rescisão. Incapacidade. Você continuará sendo tratado da mesma forma que se você fosse um funcionário ativo se você se qualificar para benefícios sob o plano de incapacidade da UTC146s. Isso significa que você continuará a ter tempo aplicado para cumprir a exigência de vesting de 3 anos enquanto estiver desativado. Você poderá exercer suas opções adquiridas enquanto permanece incapacitado sob o plano de invalidez da UTC146s, até a data de expiração. Morte. Se você morrer enquanto um empregado ativo, todas as opções não adquiridas imediatamente veste. Sua propriedade terá um ano a partir da data de sua morte para exercer todas as opções pendentes. Se você morrer durante o período de exercício pós-aposentadoria, sua propriedade tem um ano a partir da data de sua morte em que para exercer todas as opções em circulação. Impostos / Retenção. Um funcionário que recebe um prêmio de opção de compra de ações é responsável por qualquer imposto de renda ou outro imposto atribuível ao prêmio. A Corporação tomará as medidas apropriadas para cumprir com os requisitos de retenção de impostos federais, estaduais e locais aplicáveis. A Corporação terá o direito de deduzir diretamente de qualquer pagamento ou entrega de ações que você receberia de outra forma ao exercer opções, ou de sua remuneração regular, todos os impostos federais, estaduais e locais exigidos por lei a serem retidos com relação ao exercício de uma opção. Informações fiscais adicionais podem ser encontradas no Apêndice 2. As informações fiscais discutidas nesta brochura (incluindo o Apêndice 2) são apenas para os contribuintes norte-americanos e baseiam-se na nossa interpretação das leis tributárias norte-americanas no que se refere ao Plano. As leis fiscais são complexas e variam de país para país. Se você tiver perguntas específicas, você deve consultar seu contador ou consultor financeiro para aconselhamento sobre questões fiscais. Informações de administração. O Diretor Executivo aprova a concessão de opções no âmbito do Programa de Opções de Ações de Reconhecimento. Qualquer questão de administração ou interpretação do seu prêmio ou do Programa é determinada pelo Vice-Presidente Sênior, Recursos Humanos e Organização, cuja determinação é final e conclusiva e vinculativa para todas as partes interessadas. Se você tiver alguma dúvida sobre o seu prêmio de opção de ações ou precisar de informações adicionais, ligue para o Administrador de Opção de Ações em 860-728-7884 ou e-mail para stockoptionplansutc. Podem aplicar-se diferentes regras fiscais quando a propriedade ou o herdeiro exercem as opções do funcionário falecido. Emenda e Rescisão. Enquanto a UTC pretende continuar este Plano, reserva-se o direito de alterá-lo ou descontinuá-lo a qualquer momento. Direito de Reserva Reservado. A sua participação no Programa de Opção de Compra de Ações de Reconhecimento não confere o direito de continuar em seu emprego por qualquer período de tempo ou afetar o direito da Corporação ou de qualquer subsidiária ou divisão de encerrar seu emprego antes ou após a data de aquisição. A participação no Programa para um determinado ano não garante que você receberá prêmios adicionais de opções de ações no futuro. Não Cessão de Interesses. Nenhuma cessão ou transferência de qualquer interesse de qualquer empregado em qualquer dos direitos em um prêmio de opção de compra de ações sob o Programa de Opção de Compra de Ações de Reconhecimento, seja voluntário ou involuntário, por lei ou de outra forma será permitido exceto por vontade ou as leis de descendência e distribuição. Documentos SEC incorporados por referência A UTC apresentou à Securities and Exchange Commission (SEC) uma declaração de registro no Formulário S-8, de acordo com a Lei de Valores Mobiliários de 1933, conforme alterada, relativa ao Plano de Opções de Ações para Empregados. Informações adicionais estão contidas na Declaração de Registro e em suas exposições de documentos. Cópias desses documentos arquivados na SEC contêm uma declaração completa e completa de suas provisões. Os documentos a seguir, arquivados pela UTC junto à SEC, são incorporados por referência na Declaração de Registro, exceto na medida em que qualquer documento seja modificado, substituído ou substituído por uma declaração ou informação contida em qualquer documento arquivado posteriormente na SEC : O último Relatório Anual no Formulário 10-K arquivado pela UTC sob a Seção 13 ou 15 (d) da Securities Exchange Act de 1934, conforme alterada (a Lei 1471934148) O ganho líquido em ações detidas por mais de um ano é tributado em Uma taxa máxima de 15 (5 na medida em que o rendimento tributável do contribuinte seja tributado a uma taxa inferior a 25). Consequências do Imposto de Renda Federal à Corporação A Corporação (ou uma subsidiária da Corporação) geralmente terá direito a uma dedução do imposto de renda federal em um montante igual ao lucro ordinário reconhecido por um Participante em conexão com o exercício de uma opção na mesma Ano tributável em que o Participante reconhece o lucro ordinário, desde que, entre outras coisas, o montante seja qualificado como despesa comercial ordinária e necessária. Consequências do Imposto sobre o Emprego Federal Em geral, o montante incluído no rendimento ordinário de um Participante no momento do exercício de uma opção também está incluído nos salários do Participante146 para fins do imposto federal de emprego (FICA e FUTA). Outras Leis e Regulamentos O Plano, a concessão de opções sob o Plano ea obrigação da Companhia de entregar ações sob o Plano estão todos sujeitos às leis, regras e regulamentos federais e estaduais aplicáveis. O Plano não se qualifica para tratamento fiscal especial de acordo com a Seção 401 (a) do Código de Receita Federal de 1986 e não está sujeito a quaisquer disposições da Lei de Segurança do Rendimento de Aposentado de 1974. Como Exercitar suas Opções de Stock UTC como UTC Stock Option titular, você tem dois procedimentos disponíveis para o exercício de suas opções de ações. Você pode exercer e manter as ações (exercício 147cash148), ou exercer e manter / vender as ações (147cashless148 exercício). Você pode entrar em contato com qualquer um destes três corretores autorizados UTC 147cashless148 listados abaixo para abrir uma conta.